PLOUAY en limite Sud Ouest du département du Morbihan, se situe à 20 Km au Nord de Lorient. La commune de PLOUAY est bordée à l'Ouest par la rivière le Scorff et les communes finistériennes d'Arzano et de Guilligomarc'h, au Nord par la commune de Berné, à l'Est par les ruisseaux de Pont er Bellec et Pont des trois recteurs et les communes d'Inguiniel et Lanvaudan, au Sud par le ruisseau de Pont en Daul et les communes de Calan et Cléguer.
D'une superficie de 6732 hectares, PLOUAY présente un relief varié, les altitudes varient de 160 m à 80 m. Les nombreux cours d'eau renforcent le vallonnement. Ils se jettent presque tous dans le Scorff, seuls les ruisseaux situés à l'Est de la commune coulent en direction du Blavet. Présence d'une concentration de commerces et de services dans le centre ville. L'activité agricole est aussi importante avec ses 6o exploitations professionnelles. PLOUAY chef lieu de canton rassemble les communes de Bubry, Calan, Inguiniel, Lanvaudan et Quistinic.
Son nom breton est Ploue, prononcé localement [ploˈe]. Historiquement, elle fait partie du Pays vannetais et du Kemenet-Héboé.
La commune doit en grande partie sa renommée grâce à l'organisation du Grand Prix de Plouay chaque année à la mi-août. En 2000, elle a organisé les Championnats du monde de cyclisme sur route.